期货百科
资金安全的原则
资金安全的原则
资金安全原则,就是“留得青山在,不怕没柴烧”。投资者在具体实战交易时,要把亏损限制在可控范围内,这样才能保住继续投资的本钱,在期货市场中长期生存下来。
资金安全是指交易不亏钱吗
在期货交易中,没有一笔交易是绝对安全的,即没有一笔交易是一定可以赚钱,不会亏钱的。这里说的资金安全并不是指投资永不亏钱,而是指每笔交易一旦出现亏损,要尽可能地少亏。这样投资者就经得起亏损,从而保有继续投资的本钱,不会伤害资本的元气,这才是资金安全的精髓。
例如,某期货投资者账户中的资金有50万元,如果某一笔交易做错后,亏损5000元,则亏损比例为16 (500 50000 100%-1)这时投资者心态是很平静的,认为这次亏损是值得的,因为为了获得投资收益,亏损就是成本。即使这样的亏损出现几次,投资者心里也可以接受,因为一旦投资者看对行情,亏损就会很快找回来,并且有可能变亏损为盈利,甚至出现大盈利。例如亏损三次,每次亏损1%,三次共亏损3%,一旦盈利则获利丰厚到120%或以上,这样长期下来,盈利是必然的。
但如果一笔交易做错后,亏损的不是5000元,而是5万元,则亏损比例为10%6( 50000 500000 10%- 1%)这样连续亏损三次,亏损比例高达30%6,这时投资者心态就很难平静了,对行情的判断可能就不再客观、冷静、清醒。这样的交易就没有实现资金安全原则,继续交易受到限制。
一般来说,期货投资者的亏损不要超过15%,这样,对投资者继续交易影响不大,否则投资者的心态会大乱,操作就会失去理智,后果是相当可怕的。需要注意的是,期货投资者一旦出现较大亏损,最好的方式是停止操作,关掉电脑,让自己先冷静下来再说,总之保住资金永远是第一位的。
下面举例来说明一下,图3.1显示的是鸡蛋指数的日K线。
鸡蛋期货的价格经过一波明显的下跌之后,开始宽幅震荡。在这一段行情中,如果按照趋势行情来做,就会出现连续亏损,但只要限制亏损,一旦真正的趋势行情来了,就可以把亏损找回来,并且可以实现较大的盈利。
在A处,价格跌破了震荡平台的低点,这里理论上是看空的,也是可以做空的。所以在A处做了空单。但随后价格没有继续下跌,反而收了一根中阳线,由于价格仍在5日均线之下,所以空单仍可以持有。接着价格继续阳线上涨,并且站上5日和10日均线,就要及时认亏,即卖出空单。
随后价格沿着5日均线一路上涨,并且在B处突破前期震荡平台的高点,由于当前是下跌趋势,所以这里要做多,也要轻仓。轻仓做多后,价格继续上涨,但很快又跌破前期震荡平台的高点,这意味着突破是假突破,所以这里多单要及时出局,即卖出多单。
同理,按趋势思路来做,在C、D.E处都要做空单,但这几单都会以止损出局。
连续做错几单后,投资者的心态也许会很乱,但只要每单限制亏损,保持资金安全,保持心态平静,把握住大势机会,后面就会实现盈利,并且盈利会很大。
首先从价格走势中可以看出,虽然价格在宽幅震荡,但高点是不断下移的,即大的方向仍是下跌趋势。所以在F处要敢于做空,原因是价格反弹后,又在次高位震荡,震荡后跌破震荡平台,并且跌破10日均线,这样就可以沿着均线做空了。
价格跌破10日均线后,继续下跌,又跌破30日均线,这表明均线已经走坏,空单可以继续持有,并且要耐心等反弹继续做空。
价格跌破30日均线后,没有继续下跌,出现了反弹,反弹到30日均线,即G处,所以G处又是一次极佳的做空机会。
随后价格就开始沿着10日均线下跌,并且在H处跌破前期震荡平台低点,这意味着新一波下跌行情开始,所以空单可以继续持有,可以利用盈利继续做空。这样不仅可以把前面亏的钱赚回来,并且盈利是相当丰厚的。
未买先思卖
李嘉诚在做一笔生意时首先考虑的不是如何如何赚大钱,而是如何保住本钱,即未买先思卖,事先做好最坏的设想,随时做好应对不确定性的措施。李嘉诚举例说,如果天气预报的是大晴天,你也要做好准备,如果几分钟后发布“十号风球”怎么办?
期货投资也要这样,在进入市场之前,要做好最坏的准备,做好在什么情况下离场的准备。这样在诸多的不确定性的情况下,要做到进可攻、退可守的准备,避免自己人市后出现不利情况时而不知所措。
总之,保持资金安全是第一位的,而赚钱是其次的。保持资金安全既是投资制胜的基础,也是期货市场其他交易原则的基础,是整个投资的基石。
【资金安全的原则】
https://www.jfanyong.cn/qhbk/3094.html【TAG标签】
【版权声明】
著作权归期货返佣网所有。商业转载请联系作者QQ:857618031获得授权，非商业转载请注明出处。
相关文章
客服一
